Тесты СинергияАртём Хелп
Артём Help онлайнПолучить расчёт
Бесплатно оценим сроки и стоимостьОтправить задание в Telegram
Управление инвестиционным портфелем.dor_МАГ_230414

Управление инвестиционным портфелем.dor_МАГ_230414 — вариант 3

Просмотрите все вопросы и варианты бесплатно. Правильные ответы скрыты и открываются только после получения доступа.

19 вопросов Вариант 3 Доступ 7 дней
Содержание теста

Вопросы и варианты

Без отметок и подсказок к правильным ответам

Вопрос 1

В мере Шарпа учитывается…

  1. только систематический риск
  2. несистематический риск
  3. систематический риск
  4. систематический риск, устранимый путем диверсификации
Вопрос 2

Случай, когда при сравнении оцениваемого портфеля с рыночным портфелем использование меры Трейнора покажет, что оцениваемый портфель хуже рыночного, а мера Шарпа – лучше рыночного, …

  1. произойти не может
  2. может произойти
  3. может произойти только в случае абсолютной положительной корреляции доходностей рыночного и оцениваемого портфеля
Вопрос 3

Если определять доходность IRR, сходя из того, что чистая приведенная стоимость NPV равна нулю, то первоначальная вложенная инвестором сумма …

  1. должна быть учтена со знаком «плюс»
  2. не должна учитывать вообще
  3. должна быть учтена со знаком «плюс» или «минус» в зависимости от того, был ли приток или отток денежных средств в прошлом периоде
  4. должна быть учтена со знаком «минус»
Вопрос 4

Дневную взвешенную по времени доходность …

  1. можно вычислить
  2. можно вычислить, но только если день взят как 8 часов
  3. нельзя вычислить
  4. можно вычислить, но только в случае, если за день было совершено более 10 сделок
Вопрос 5

Способ управления инвестиционным портфелем, предполагающий постоянную продажу финансовых средств, цена которых снижается, и покупку финансовых средств, растущих в цене, – это …

  1. тайминг
Вопрос 6

Пассивный способ управления инвестиционным портфелем, предполагающий подбор в диверсифицированный портфель ценных бумаг, имеющих лучшее, чем среднерыночное, соотношение «риск / доходность» финансовых инструментов – это …

  1. селекция
Вопрос 7

Формула отражает меру…

  1. Шарпа
  2. Трейнора
  3. Дженсена
  4. Марковица
Вопрос 8

Формула отражает меру …

  1. Шарпа
  2. Трейнора
  3. Дженсена
  4. Марковица
Вопрос 9

Представленная формула отражает меру …

  1. Шарпа
  2. Трейнора
  3. Дженсена
  4. Марковица
Вопрос 10

Расставьте в правильной последовательности этапы нахождения меры Трейнора:

  1. выбрать в прошлом N шагов расчета, равных по сумме длительности оцениваемого периода
  2. найти среднюю геометрическую доходность портфеля за каждый шаг расчета, определить среднюю величину безрисковой доходности и доходности рыночного портфеля
  3. выделить оцениваемый промежуток времени
  4. найти коэффициент βi оцениваемого портфеля
  5. определить меру
Вопрос 11

В исходный момент времени t=0 инвестор вложил средства в акции компании, по которым не выплачивается дивиденд. Через год цена акции понизилась вдвое, и менеджер решает продать 50% портфеля. В конце второго года цена акции возвращается к исходному уровню. Внутренняя норма доходности, полученная менеджером за два года, в этом случае составит …

  1. -0,289 (-28,9%)
  2. -0,761 (-76,1%)
  3. -0,326 (-32,6%)
Вопрос 12

И мера Трейнора, и мера Дженсена для оценки риска портфеля используют коэффициент i. Укажите, является ли указанный коэффициент одинаковым в двух моделях.

  1. да
  2. да, в зависимости от случая
  3. нет, так как это объясняется тем, что коэффициент β в указанных двух моделях определяется исходя из разных исходных данных
Вопрос 13

Установите соответствие между определениями и наименованиями показателей:

  1. показатель, отражающий превышение доходности портфеля над безрисковой доходностью в каждый момент рассматриваемого периода (за каждый шаг расчета)
  2. показатель, отражающий дополнительную отдачу инвестиционного портфеля (превышение средних величин доходности инвестиционного портфеля над средней безрисковой доходностью) на единицу систематического риска, выраженного коэффициентом β
  3. показатель, отражающий соотношение превышения средних величин доходности инвестиционного портфеля над средней безрисковой доходностью к суммарному риску портфеля, выраженному стандартным отклонением
  4. мера Дженсена
  5. мера Трейнора
  6. мера Шарпа
Вопрос 14

Если при графическом отображении меры Дженсена линии, соответствующие возможным портфелям, проходят параллельно друг другу, то случай, когда для оцениваемых портфелей эти линии пересекутся, теоретически …

  1. возможен, это может произойти при высоких значениях коэффициент i
  2. невозможен
  3. возможен, это может произойти, если у оцениваемых портфелей коэффициенты i имеют разные знаки
  4. возможен, это может наблюдаться, если систематический риск одного портфеля превысит такой же риск другого портфеля
Вопрос 15

Применять линии возможных портфелей PPL для исследования портфелей в тех случаях, когда коэффициенты i оцениваемых портфелей отрицательны, …

  1. нельзя
  2. можно
  3. можно, но это зависит от абсолютной величины коэффициента i
  4. можно, но только для сравнения оцениваемых портфелей с рыночным, а не для ранжирования портфелей
Вопрос 16

Если потоки денег поступают нерегулярно, то целесообразно вычислять денежно взвешенную доходность …

  1. за месяц
  2. за день
  3. за неделю
  4. в расчете на час
Вопрос 17

Ставка дисконта, при которой приведенная стоимость потоков денег за определенный период времени равняется начальной инвестиционной сумме – это внутренняя … доходности

  1. норма
Вопрос 18

В мере Трейнора учитывается…

  1. только несистематический риск
  2. суммарный риск
  3. систематический риск
  4. общий риск
Вопрос 19

В мере Дженсена учитывается…

  1. только несистематический риск
  2. суммарный риск
  3. систематический риск
  4. общий риск